導(dǎo)語：如何才能寫好一篇簡述財務(wù)分析的局限性，這就需要搜集整理更多的資料和文獻，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

二、現(xiàn)行財務(wù)分析方法的局限性簡述

（一）會計計量方面的局限性會計的根本屬性是計量、記錄、報告?，F(xiàn)行會計準則的基本計量方法是歷史成本法，即資產(chǎn)或負債均以取得時的成本計量，只是在極少數(shù)時候，采用公允價值。由于貨幣購買力的變動和資金時間價值因素，歷史成本并不能完全反映企業(yè)的資產(chǎn)、負債與權(quán)益的現(xiàn)值，但進行項目決策的主要出發(fā)點是現(xiàn)值，即只有凈現(xiàn)值大于0時，項目才是有投資價值的。因此，在財務(wù)分析時，強調(diào)現(xiàn)有的資產(chǎn)負債表數(shù)據(jù)，卻往往忽略了當前資產(chǎn)無形貶值，或者是通貨膨脹因素，或者是專有設(shè)備的特殊評估條件，會計所反映的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果將會受到扭曲，不能反映企業(yè)真實情況，導(dǎo)致會計信息誤差。

（二）會計報告方面的局限性會計報告是財務(wù)分析的直接客體。會計報告體現(xiàn)的信息有可靠性和相關(guān)性兩個根本屬性，前者是強調(diào)會計信息的真實客觀情況，后者是強調(diào)會計信息對于決策的有用程度。而事實上，會計報告往往在這兩個方面難以得到很好的兼顧，對相關(guān)性的重視程度遠遠超過了可靠性，這就有可能出現(xiàn)為了強調(diào)相關(guān)性而犧牲可靠性的現(xiàn)象，會計信息誤差的可能性也因此加大。這也從一定程度上解釋了資本市場的投資者喜好業(yè)績較好的公司，而一般投資者又普遍不具備會計信息可靠性的鑒別能力。此外，會計報告一般是固定格式的，這對于不同的投資者關(guān)心的側(cè)重點不同，也難以兼顧，從而在財務(wù)分析上導(dǎo)致了相關(guān)性的弱化。

（三）分析指標方面的局限性

1.財務(wù)分析指標體系存在著局限性?；镜姆治龇椒ㄖ饕校罕容^分析法、比率分析法、趨勢分析法、因素分析法等。首先，這些分析方法的基本思路無非是取實際數(shù)據(jù)與歷史數(shù)據(jù)、預(yù)算數(shù)據(jù)、行業(yè)平均數(shù)據(jù)進行對比，而往往并沒有考慮到這些指標或者公式是否合理，是否切合本公司的實際，比對指標是否科學(xué)等。其次，常用的財務(wù)分析指標主要是利用資產(chǎn)負債表和損益表的相關(guān)資料，忽略了對反映企業(yè)一定期間內(nèi)現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的流人、流出的分析和評價，忽視了企業(yè)價值的增加，而片面地沉迷于利潤表數(shù)字的增大，導(dǎo)致決策者誤判形勢，錯誤決策。

2.財務(wù)分析個體指標存在著局限性。企業(yè)主要的財務(wù)分析指標有償債能力指標、運營能力指標、盈利能力指標等?！蛢攤芰χ笜硕?，部分企業(yè)考察流動指標，卻并未嚴格區(qū)分不同流動資產(chǎn)的差別，或者流動資產(chǎn)（如存貨的真正可變現(xiàn)狀況）；在考察資產(chǎn)負債率時，對于“少數(shù)股東權(quán)益”現(xiàn)行分析模式也未進行明確，既不屬于母公司的負債，也不屬于多數(shù)股東的權(quán)益，如果將其并入負債，則加大了資產(chǎn)負債率，將其并入多數(shù)股東權(quán)益，則夸大了凈資產(chǎn)，違背了會計的謹慎性原則。———就運營能力指標而言，企業(yè)主要是通過不同資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度來進行衡量的。但實際上，企業(yè)的銷售收入往往并不如公式那樣理想化，賒銷與現(xiàn)銷的比例常常發(fā)生改變，這樣導(dǎo)致計算出來的周轉(zhuǎn)率缺乏實際意義。如企業(yè)當年發(fā)生賒銷收人20萬元，年內(nèi)未收到貨款，應(yīng)收賬款年初無余額，則按現(xiàn)行公式計算的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)為2次{20/（[0+20）/2]}。而實際上應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)應(yīng)為0，其局限性顯而易見。———就盈利能力指標而言，企業(yè)往往是考察銷售利潤率（銷售凈利率）。但這一指標存在的問題也很明顯，一是促進了企業(yè)的短期行為，如寅吃卯糧，不考慮本期利潤的代價。二是銷售凈利潤中到底有多少資金回款，導(dǎo)致企業(yè)的實際運營能力下降。盈利能力考查的另一指標是凈資產(chǎn)收益率，凈資產(chǎn)即所有者權(quán)益，企業(yè)不同的股利分配政策，也導(dǎo)致凈資產(chǎn)收益率呈現(xiàn)出不同水平，這樣也會給財務(wù)分析帶來混淆。

三、財務(wù)分析方法的改進對策探討

（一）改善會計計量基礎(chǔ)，合理使用公允價值概念改善會計計量基礎(chǔ)與堅持會計的基本假定并不矛盾，這是因為會計的首要目標是提供可靠、相關(guān)的會計信息，并且會計可以基于不同的會計計量基礎(chǔ)，通過減值準備、預(yù)計負債等方式對現(xiàn)行的貨幣計量基礎(chǔ)進行補充。但在當今的信息社會中，不確定性信息比以前更多、更突出，因此，我們可以在準則許可的適當?shù)臅r候充分利用公允價值、重置成本、未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)等計量模式。此外，在采用貨幣計量作為會計計量的基本單位的同時，也盡量對于必要的項目用實物進行計量。

（二）進一步完善財務(wù)報告體系根據(jù)現(xiàn)行財務(wù)報告體系的模式，靜態(tài)指標主要是反映歷史成本的財務(wù)狀況，動態(tài)指標主要是反映不能直接體現(xiàn)現(xiàn)金質(zhì)量的收益成果。因此，企業(yè)應(yīng)考慮完善財務(wù)報表體系，一是要重視企業(yè)財務(wù)狀況說明書的編制，對一些格式報表上無法反映的情況進行說明。二是要盡量完善表外披露模式，應(yīng)反映企業(yè)的生產(chǎn)狀況、采用的會計政策、或有事項、非貨幣性的與財務(wù)事項密不可分的信息?,以及企業(yè)未來發(fā)展前景預(yù)測、受物價變動的影響因素等。三是考慮增加專用報表，如對于人力資源、公允價值模式下的財務(wù)狀況等進行專項報告。據(jù)調(diào)查，美國公司的年度財務(wù)報表信息量自1972年來平均每年以3.1％的速度增長，而附注的增長速度則達7.5％。可見表外揭示信息已是大勢所趨?；诟油晟频呢攧?wù)報告體系，財務(wù)分析人員也應(yīng)提高職業(yè)判斷力，在研究報表時能夠判斷出報表及附注中對于虛假信息、有效信息、敏感信息的鑒別，提高財務(wù)分析的起點。

（三）對財務(wù)分析指標進行修正和補充在改革財務(wù)指標中應(yīng)當做到:(1)分析指標架構(gòu)上，由于現(xiàn)金流量與會計盈余是不同維度的變量,宜采用傳統(tǒng)指標與現(xiàn)金流量指標兩條線來設(shè)計財務(wù)指標,并考慮二者之間的相互映射關(guān)系。(2)分析具體指標上，設(shè)計更為合理的指標，如對于企業(yè)償債能力指標選用超速動比率、負債現(xiàn)金流量比率、現(xiàn)金支付保障率等，而運營能力指標選用存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率按權(quán)重進行組合，盈利能力指標應(yīng)采用經(jīng)營現(xiàn)金流量對銷售收入或營業(yè)利潤的比率、凈現(xiàn)金流量與凈利潤比率等，又如，對于凈資產(chǎn)收益率，應(yīng)考慮統(tǒng)一為分配股利前的數(shù)據(jù)。

篇2

Abstract:This article will introduce under the ERP strategy the management idea, elaborated that under this idea's financial system establishment principle, proposed finally implements the ERP strategy the limitation and the solution.

關(guān)鍵詞：ERP策略 財務(wù)管理財務(wù)體制設(shè)置

Key words:The ERP strategy financial control finance system establishes

作者簡介：霍銳景，男（1978-），廣東省商業(yè)職業(yè)技術(shù)學(xué)校 會計師 研究方向：財務(wù)管理

一．ERP策略的起源

企業(yè)資源計劃（Enterprise Resource Planning，ERP）是一種科學(xué)管理思想的計算機實現(xiàn)，起源于20世紀60年代初。當時，計算機技術(shù)產(chǎn)生并用于企業(yè)管理，誕生了物料需求計劃（Material Resource Plan）。經(jīng)歷了物料需求計劃時代和制造資源計劃 （MRPⅡ）時代后，在20世紀90年代，一種面向企業(yè)所有資源管理的思想開始提出，從而管理模式由MRPⅡ（制造資源規(guī)劃）進入ERP時代。[1]ERP的管理理念是將產(chǎn)品研發(fā)與設(shè)計、作業(yè)控制、生產(chǎn)計劃、投入品采購、市場營銷、銷售、庫存（投入品、半成品、成品）、財務(wù)和人事等方面進行集成優(yōu)化的管理，各部分有機地形成不同的管理模塊。ERP系統(tǒng)不是將各模塊機械地適應(yīng)于企業(yè)現(xiàn)有流程，而是要求在模塊運行中對企業(yè)流程不合理部分提出改進和優(yōu)化建議，并可能導(dǎo)致組織機構(gòu)的重新設(shè)計和業(yè)務(wù)流程的重組。

二．財務(wù)管理體制的概念及在ERP環(huán)境下的設(shè)置原則

體制從經(jīng)濟學(xué)來說是指各種經(jīng)濟關(guān)系的構(gòu)成，從管理學(xué)來說是管理格局及其組織設(shè)置制度與組織管理制度體制企業(yè)的財務(wù)管理體制以范圍來分可以分為宏觀的財務(wù)管理體制與微觀的財務(wù)管理體制。宏觀財務(wù)管理體制是指國家財政主管機關(guān)和企業(yè)的經(jīng)營者以及投資者之間的財務(wù)關(guān)系安排的制度，而微觀的財務(wù)管理體制指的是企業(yè)內(nèi)部之間的財務(wù)關(guān)系的制度，涉及到財務(wù)責任、財務(wù)權(quán)限、財務(wù)利益等方面。[2]

企業(yè)財務(wù)管理體制，是協(xié)調(diào)企業(yè)利益相關(guān)主體之間財務(wù)關(guān)系的基本規(guī)則和制度安排，是構(gòu)建企業(yè)財務(wù)管理制度的基礎(chǔ)和框架。企業(yè)財務(wù)管理體制的確定過程，是企業(yè)財權(quán)的分配調(diào)整過程，直接決定了財務(wù)管理機制、具體財務(wù)制度的構(gòu)建。[3]所以在實施ERP的過程中要注重財務(wù)管理體制的建立，使之與ERP策略相協(xié)調(diào)。在ERP策略下，企業(yè)財務(wù)管理體制設(shè)置應(yīng)該遵循以下的原則：

（一） 更新財務(wù)管理體制的理念

ERP是企業(yè)信息化的管理，設(shè)置的財務(wù)管理體制要與之匹配。首先，要樹立優(yōu)化基礎(chǔ)管理的財務(wù)管理體制模式。企業(yè)要建立完善的以財務(wù)管理為中心的內(nèi)部控制制度，還要按照企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的需要和信息管理的要求對基礎(chǔ)數(shù)據(jù)進行規(guī)范和統(tǒng)一。并以市場鏈為基礎(chǔ)對業(yè)務(wù)流程進行梳理或再造。

其次，財務(wù)管理應(yīng)樹立協(xié)同商務(wù)集中管理理念。進入ERP時代，隨著市場競爭的加劇，競爭空間與范圍的進一步擴大，企業(yè)更加注重產(chǎn)品的品種、質(zhì)量、價格、交貨時間和客戶服

務(wù)，因此，財務(wù)管理應(yīng)當構(gòu)建以核心企業(yè)為主體的價值鏈條，通過信息流，協(xié)同上下游企業(yè)與核心企業(yè)的商務(wù)關(guān)系，準確及時地反映各方的動態(tài)信息，監(jiān)控經(jīng)營成本和資金流向，提

高企業(yè)對市場反應(yīng)的靈活性和財務(wù)效率，實現(xiàn)整個價值鏈的增值。

此外，還要樹立事先計劃與事中控制的思想。由于傳統(tǒng)的財務(wù)會計系統(tǒng)主要是用于事后核算，在管理控制和決策支持方面的功能相對較弱，難以滿足對企業(yè)業(yè)務(wù)流程的監(jiān)控和與其他系統(tǒng)的高度集成。ERP系統(tǒng)的計劃功能與價值控制功能完全集中在整個供應(yīng)鏈系統(tǒng)中，將資金流和物流進行高度集成，企業(yè)可以將事先制定的內(nèi)部控制標準錄入控制器，嵌入到ERP系統(tǒng)中。進行事前計劃。業(yè)務(wù)發(fā)生時進行事中控制，通過實際值與標準值的對比分析，尋找差異，分析差異產(chǎn)生的原因，及時做出決策，實現(xiàn)對整個業(yè)務(wù)過程的動態(tài)監(jiān)控。

（二）重新設(shè)計會計流程

會計流程是連接業(yè)務(wù)流程和財務(wù)管理流程的橋梁，其設(shè)計思想、數(shù)據(jù)采集效率、數(shù)據(jù)加工的正確性和有效性直接關(guān)系到企業(yè)財務(wù)管理信息化的質(zhì)量和效率。重新設(shè)計會計流程是以會計信息使用者為導(dǎo)向，以IT環(huán)境和ERP戰(zhàn)略為基礎(chǔ)，對企業(yè)會計流程做根本性地再思考和重新設(shè)計，使其能為財務(wù)管理信息使用者提供準確、完整、快速的信息，以達到成本、質(zhì)量、服務(wù)和速度等現(xiàn)代化關(guān)鍵業(yè)績指標的巨大提高。

重新設(shè)計會計流程應(yīng)當在以市場鏈為紐帶再造業(yè)務(wù)流程的基礎(chǔ)上，打破傳統(tǒng)會計流程，建立起實時獲取信息、實時處理信息、實時報告信息的財務(wù)業(yè)務(wù)一體化信息處理新流程。并將其嵌入到ERP環(huán)境中將財務(wù)人員嵌入到經(jīng)營活動過程。集成所有數(shù)據(jù)于數(shù)據(jù)庫，使財務(wù)管理的重心由事后核算轉(zhuǎn)向了事前和事中。充分發(fā)揮會計實時控制的力度和質(zhì)量，提高企業(yè)經(jīng)營效率和效益。重新設(shè)計的會計流程簡述如下：

1．數(shù)據(jù)的采集

在業(yè)務(wù)發(fā)生時，所有的原始數(shù)據(jù)由相關(guān)業(yè)務(wù)人員一次采集錄人到ERP相應(yīng)的業(yè)務(wù)操作系統(tǒng)，多處共享。具體應(yīng)包括五方面的業(yè)務(wù)事件數(shù)據(jù)：事件內(nèi)容、發(fā)生時間、發(fā)生地點、當事人及所在部門和相關(guān)事項。涵蓋了管理需要的財務(wù)和非財務(wù)信息。這樣做能夠?qū)崟r信息處理嵌入到業(yè)務(wù)處理過程中，通過執(zhí)行業(yè)務(wù)規(guī)則和信息處理規(guī)則生成集成信息，從而為真正實現(xiàn)會計實時控制和財務(wù)分析提供保證。

2．數(shù)據(jù)的加工、存儲

信息化的過程就是標準化、程序化過程。通過ERP系統(tǒng)可以實現(xiàn)制度化管理、程序化運作，加強對業(yè)務(wù)的監(jiān)控，堵塞管理中的漏洞。企業(yè)首先要建立健全內(nèi)部控制制度和預(yù)算控制標準，并將其嵌入到ERP的標準控制系統(tǒng)中，起到事前計劃的作用。其次要設(shè)計憑證模板嵌入到系統(tǒng)中。當業(yè)務(wù)發(fā)生時，管理需要的業(yè)務(wù)事件數(shù)據(jù)被實時采集到系統(tǒng)中，事件驅(qū)動標準控制系統(tǒng)對業(yè)務(wù)進行分析審核，不符合標準的業(yè)務(wù)則拒絕辦理或根據(jù)情況轉(zhuǎn)到有權(quán)部門審批，自動進行事中控制；對于符合標準的業(yè)務(wù)，系統(tǒng)動態(tài)會計平臺根據(jù)業(yè)務(wù)事件和預(yù)先設(shè)計的憑證模板自動生成實時會計憑證，聯(lián)動記賬，并將信息儲存到ERP系統(tǒng)數(shù)據(jù)庫中達到財務(wù)與業(yè)務(wù)協(xié)同。

3．數(shù)據(jù)的輸出

企業(yè)要根據(jù)各層次管理的需要建立常用報表模板，嵌入到ERP系統(tǒng)中。信息使用者隨時根據(jù)自己的需要和授權(quán)，向報表生成系統(tǒng)輸入需求信息，系統(tǒng)從綜合信息數(shù)據(jù)庫提取相應(yīng)數(shù)據(jù)，根據(jù)模板自動生成實時的滿足用戶需求的多層次、多視角的財務(wù)報告信息，并提供給報表使用者。數(shù)據(jù)出自一門，充分共享，各級管理者可以實時、動態(tài)地獲取所需信息支持決策。

4．數(shù)據(jù)的分析

ERP能提供大量數(shù)據(jù)，但如果沒有很強的數(shù)據(jù)分析能力，那將起不到支持決策的作用。企業(yè)要進行數(shù)據(jù)定量分析，支持決策，需要預(yù)先進行業(yè)務(wù)建模。應(yīng)根據(jù)歷史數(shù)據(jù)及管理需要，利用數(shù)學(xué)、統(tǒng)計等方法，建立科學(xué)、適用的決策模型庫，主要包括重新設(shè)立分類匯總模型、財務(wù)報告模型、財務(wù)分析模型、預(yù)測模型、決策模型等。嵌入到ERP分析決策系統(tǒng)中，當管理者需要決策信息時，向決策系統(tǒng)輸入需求信息，決策模型系統(tǒng)根據(jù)需求信息，從綜合信息數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)提取相應(yīng)數(shù)據(jù)，利用已建立的分析決策模型，自動生成實時定量會計分析決策信息，為管理當局決策提供依據(jù)，提高了決策的科學(xué)性和合理性。

（三）推行財務(wù)預(yù)算管理，實施財務(wù)信息實時控制

全面預(yù)算管理包括利潤預(yù)算、投資預(yù)算和資金預(yù)算管理三大內(nèi)容。企業(yè)應(yīng)以目標利潤為前提，以現(xiàn)金流為核心，以成本、費用目標的確定與控制為主線，建立科學(xué)合理的全面預(yù)算、編制、控制、分析、考核體系；將目標按月，按地區(qū)、部門、產(chǎn)品等進行分解，并將其嵌入ERP系統(tǒng)的控制器中。通過目標的數(shù)字化，來實現(xiàn)管理的數(shù)字化。執(zhí)行過程中對企業(yè)資金收支和成本費用實施動態(tài)監(jiān)控，改變事后靠制度和檢查進行控制的軟控制方式，實施會計實時控制。

（四）重新規(guī)劃財務(wù)人員的角色定位

傳統(tǒng)的財務(wù)機構(gòu)重核算，輕管理，很少參與企業(yè)的經(jīng)營管理活動。實施ERP戰(zhàn)略，重新設(shè)置會計體制后，業(yè)務(wù)與財務(wù)已經(jīng)真正連為一體，信息的來源向業(yè)務(wù)的源頭延伸，特別是涉及物流的信息都要由物流人員在業(yè)務(wù)處理同時生成信息流，并隨時傳遞到整個系統(tǒng)。反映到?jīng)Q策管理者面前，使會計核算的工作量大大減輕。但是，由于財務(wù)管理內(nèi)涵的擴張及在整個管理系統(tǒng)中的中樞地位，使得財務(wù)管理的工作量將大大增加，會計的主要職能由核算轉(zhuǎn)為管理。企業(yè)應(yīng)隨著業(yè)務(wù)重心的轉(zhuǎn)移，適時調(diào)整財務(wù)機構(gòu)內(nèi)部設(shè)置，壓縮會計核算機構(gòu)設(shè)置和人員，增加財務(wù)機構(gòu)中的預(yù)算、控制、分析、決策等財務(wù)管理分支機構(gòu)，充實大量高素質(zhì)的復(fù)合型財務(wù)管理人才，對企業(yè)經(jīng)營活動進行控制，對匯集到財務(wù)中樞的信息進行處理、分析和反饋，為管理當局決策提供科學(xué)依據(jù)，從而真正實現(xiàn)由會計核算型向經(jīng)營決策型的轉(zhuǎn)變。

三．ERP戰(zhàn)略的缺點及對策

任何策略都有其自身的不足，ERP策略也不例外。主要原因在于ERP策略根本上是利用電腦技術(shù)處理財務(wù)信息。然而當ERP面對企業(yè)管理決策中不確定的問題時，同樣顯得蒼白無力。這是科學(xué)管理的局限在ERP的體現(xiàn)。ERP在承襲科學(xué)管理的衣缽的同時，毫無保留的繼承了科學(xué)管理的局限性。所以為了彌補ERP管理方式的缺點，設(shè)置財務(wù)管理體制和管理機制時還要注意：

（一）實施ERP戰(zhàn)略時，要和集團（公司）的其他因素綜合考慮。如經(jīng)濟規(guī)模，管理模式，技術(shù)特點，環(huán)境變化，溝通方式以及經(jīng)營策略。只有這樣才能選擇適合公司的ERP軟件，并使它發(fā)揮最大的功能。

（二）在做與財務(wù)相關(guān)的決策時，除了關(guān)注ERP系統(tǒng)積累的數(shù)據(jù)外。應(yīng)該全面運用其他風(fēng)險及決策預(yù)測工具，如風(fēng)險分析，現(xiàn)金流量，線性回歸法等，以求作出最好的選擇。

參考文獻：

[1] 柳中岡 漫話ERP[M] 北京：清華大學(xué)出版社，2006 P10-11